半導(dǎo)體板塊指數(shù)日K線圖張大偉 制圖

◎記者 李雨琪

10月31日，A股三大指數(shù)沖高回落，最終小幅收漲。截至收盤，上證指數(shù)報(bào)3279.82點(diǎn)，漲0.42%；深證成指報(bào)10591.22點(diǎn)，漲0.57%；創(chuàng)業(yè)板指報(bào)2164.46點(diǎn)，漲0.60%。滬深兩市成交額為2.22萬億元，較上個(gè)交易日放量3707億元。

盤面上，券商概念股全天活躍，哈投股份、第一創(chuàng)業(yè)、天風(fēng)證券漲停；光伏概念股震蕩走強(qiáng)，晶澳科技、鈞達(dá)股份等多只個(gè)股漲停；半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈午后拉升，炬光科技、新相微以20%幅度漲停。

大金融板塊全天活躍

昨日，以券商概念股為首的大金融板塊全天表現(xiàn)活躍，東方財(cái)富盤中一度漲超13%。截至收盤，哈投股份、第一創(chuàng)業(yè)、天風(fēng)證券漲停，東方財(cái)富、東北證券、長(zhǎng)江證券、國(guó)海證券等漲超5%。

消息面上，43家上市券商前三季度合計(jì)實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入3714.28億元，合計(jì)實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤(rùn)1034.49億元。13家上市券商前三季度營(yíng)業(yè)收入超百億元，7家上市券商前三季度凈利潤(rùn)超50億元。受自營(yíng)業(yè)務(wù)驅(qū)動(dòng)，多數(shù)券商第三季度業(yè)績(jī)普遍回暖。

機(jī)構(gòu)對(duì)于券商四季度業(yè)績(jī)也比較樂觀。華龍證券表示，近期市場(chǎng)成交額大幅提升，參與互換便利的頭部券商有望獲得較低成本投資資金買入權(quán)益資產(chǎn)，增量資金入場(chǎng)同樣將提振資本市場(chǎng)，能夠形成良性循環(huán)，利好券商四季度業(yè)績(jī)提升。

中航證券認(rèn)為，綜合來看，在政策和流動(dòng)性持續(xù)支持下，當(dāng)前資本市場(chǎng)信心有望進(jìn)一步增強(qiáng)，對(duì)券商經(jīng)紀(jì)、財(cái)富、投資等多項(xiàng)業(yè)務(wù)形成實(shí)質(zhì)性利好。目前，監(jiān)管部門明確鼓勵(lì)行業(yè)內(nèi)整合，并購(gòu)重組是券商實(shí)現(xiàn)外延式發(fā)展的有效手段。同時(shí)，行業(yè)整合有助于提高行業(yè)集中度，形成規(guī)模效應(yīng)。

半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈走強(qiáng)

午后，半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈集體走強(qiáng)。截至收盤，炬光科技、新相微以20%幅度漲停，富創(chuàng)精密、裕太微、國(guó)民技術(shù)等多只個(gè)股大漲超10%，通富微電、金海通等個(gè)股漲停。

據(jù)國(guó)際半導(dǎo)體協(xié)會(huì)SEMI預(yù)計(jì)，2024年全球半導(dǎo)體設(shè)備市場(chǎng)規(guī)模將同比增長(zhǎng)3.4%，達(dá)到1090億美元，其中中國(guó)占比32%。受益于中國(guó)市場(chǎng)擴(kuò)產(chǎn)及AI的持續(xù)高增需求，SEMI預(yù)計(jì)，2025年全球半導(dǎo)體設(shè)備市場(chǎng)將實(shí)現(xiàn)17%的增長(zhǎng)至1280億美元。

銀河證券認(rèn)為，半導(dǎo)體行業(yè)板塊經(jīng)歷連續(xù)調(diào)整，多種跡象表明半導(dǎo)體行業(yè)周期上行。關(guān)于半導(dǎo)體材料、設(shè)備和封測(cè)板塊，當(dāng)前具備配置價(jià)值，建議關(guān)注半導(dǎo)體材料公司、半導(dǎo)體設(shè)備公司。

機(jī)構(gòu)：看好科技成長(zhǎng)板塊

就市場(chǎng)走勢(shì)，海通證券分析稱，昨日尾盤多只高位股批量“炸板”，雖然核心股順利回封，但部分個(gè)股的籌碼已經(jīng)開始松動(dòng)。操作上，投資者可以看高做低，以低吸核心熱點(diǎn)板塊或挖掘新題材為主。配置上，多種跡象表明半導(dǎo)體行業(yè)已處于上行周期，科技股歷來是結(jié)構(gòu)性行情的上漲先鋒，以芯片、消費(fèi)電子、鴻蒙為代表的自主可控品種值得逢低配置。

東方證券表示，本輪行情出現(xiàn)“快漲、大波動(dòng)”的結(jié)構(gòu)，底部逐步抬升。后續(xù)來看，科技成長(zhǎng)仍將延續(xù)優(yōu)勢(shì)，如半導(dǎo)體周期上行，新興成長(zhǎng)類資產(chǎn)當(dāng)前盈利優(yōu)勢(shì)顯著。

展望11月A股，華安證券預(yù)計(jì)，市場(chǎng)有望表現(xiàn)出整體震蕩、小幅上行的走勢(shì)，這為行業(yè)繼續(xù)分化和輪動(dòng)提供了適宜的市場(chǎng)環(huán)境，分化機(jī)會(huì)更多將圍繞成長(zhǎng)板塊和消費(fèi)板塊進(jìn)行。