10月22日，醫(yī)藥板塊走強(qiáng)，科源制藥、神奇制藥、上海凱寶等與瀕危中藥材替代相關(guān)的上市公司出現(xiàn)較大漲幅。

其中，科源制藥早上開(kāi)盤后便出現(xiàn)20%漲停，全天被釘在漲停板上。在其21日公布的收購(gòu)預(yù)案中，公司擬拿下人工麝香酮生產(chǎn)企業(yè)——宏濟(jì)堂99.42%的股權(quán)。

這次收購(gòu)可謂是踩準(zhǔn)了節(jié)奏。10月21日，中藥材領(lǐng)域出臺(tái)重大政策：國(guó)家藥監(jiān)局和國(guó)家中醫(yī)藥局發(fā)布《關(guān)于支持珍稀瀕危中藥材替代品研制有關(guān)事項(xiàng)的公告》，支持珍稀瀕危中藥材野生撫育、人工繁育和替代品研制，提高相關(guān)中藥材的研制、審評(píng)、審批全過(guò)程的效率。

發(fā)行股份的價(jià)格不低于16.73元/股

2024年10月21日晚間，科源制藥公告稱，董事會(huì)審議通過(guò)了發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易預(yù)案的方案。

上市公司擬向力諾投資、力諾集團(tuán)等39名交易對(duì)方發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買其持有的宏濟(jì)堂99.42%股權(quán)。同時(shí)，上市公司擬向不超過(guò)35名符合條件的特定對(duì)象發(fā)行股份募集配套資金。

本次募集配套資金總額不超過(guò)擬發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)交易價(jià)格的100%，且發(fā)行股份數(shù)量不超過(guò)本次發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買資產(chǎn)完成后上市公司總股本的30%。

因?yàn)榻刂令A(yù)案簽署日，交易涉及的審計(jì)、評(píng)估工作尚未完成，本次交易標(biāo)的資產(chǎn)的交易價(jià)格尚未確定。本次交易發(fā)行股份的價(jià)格將不低于定價(jià)基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日股票交易均價(jià)的80%，即16.73元/股。

預(yù)計(jì)構(gòu)成重大資產(chǎn)重組?

本次交易是上市公司從控股股東、間接控股股東、被投資企業(yè)以及相關(guān)一致行動(dòng)人等手中收購(gòu)股權(quán)，因而構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。

根據(jù)《上市規(guī)則》的相關(guān)規(guī)定，力諾投資、力諾集團(tuán)、魯康投資、濟(jì)南財(cái)金投資、濟(jì)南財(cái)投新動(dòng)能、濟(jì)南鑫控、濟(jì)南宏舜、濟(jì)南惠宏為上市公司的關(guān)聯(lián)方，本次交易構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。

本次交易也預(yù)計(jì)構(gòu)成重大資產(chǎn)重組。因?yàn)闃?biāo)的公司的審計(jì)和評(píng)估工作尚未完成，本次交易標(biāo)的資產(chǎn)的預(yù)估值及作價(jià)尚未確定，公司預(yù)計(jì)交易將達(dá)到《重組管理辦法》規(guī)定的重大資產(chǎn)重組標(biāo)準(zhǔn)，構(gòu)成上市公司重大資產(chǎn)重組。

老字號(hào)宏濟(jì)堂“含金量”增加

10月21日，兩局發(fā)布的珍稀瀕危中藥材替代品研制的政策，讓宏濟(jì)堂的“含金量”得到提升。

宏濟(jì)堂是我國(guó)中華老字號(hào)、國(guó)家級(jí)非物質(zhì)文化遺產(chǎn)、中成藥工業(yè)百?gòu)?qiáng)品牌、國(guó)家高新技術(shù)企業(yè)。自設(shè)立以來(lái)，公司聚焦中成藥、阿膠制品及麝香酮等產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售，在該領(lǐng)域形成了品牌知名度。

宏濟(jì)堂持有北京聯(lián)馨24%股權(quán)，而北京聯(lián)馨是經(jīng)原衛(wèi)生部、國(guó)家中醫(yī)藥管理局批準(zhǔn)，由中國(guó)藥材公司、中國(guó)醫(yī)學(xué)科學(xué)院藥物研究所、山東濟(jì)南中藥廠(宏濟(jì)堂前身)、上海市藥材有限公司四家人工麝香研究單位于1999年聯(lián)合發(fā)起設(shè)立，主要從事人工麝香生產(chǎn)，為全國(guó)唯一具有人工麝香生產(chǎn)批件的企業(yè)。宏濟(jì)堂將所持北京聯(lián)馨股權(quán)計(jì)入采用權(quán)益法核算的長(zhǎng)期股權(quán)投資。

科源制藥在公告中稱，宏濟(jì)堂向北京聯(lián)馨供應(yīng)人工麝香的核心原材料麝香酮，交易金額較大；同時(shí)，北京聯(lián)馨具有較強(qiáng)的盈利能力。

交易前，科源制藥主營(yíng)業(yè)務(wù)為化學(xué)原料藥、化學(xué)藥品制劑及中間體的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售；宏濟(jì)堂主營(yíng)業(yè)務(wù)為中成藥、阿膠制品及麝香酮等產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。

交易完成后，宏濟(jì)堂將成為科源制藥的控股子公司，上市公司主營(yíng)業(yè)務(wù)將延伸至中成藥、阿膠制品及麝香酮等領(lǐng)域，實(shí)現(xiàn)部分生產(chǎn)辦公設(shè)施集約化使用及采購(gòu)、銷售渠道協(xié)同。

 校對(duì)：冉燕青